Wyszukiwanie zaawansowane ?

Obiekt

Estimating the counterparty risk exposure by using the Brownian motion local time
Pobierz

Tytuł: Estimating the counterparty risk exposure by using the Brownian motion local time

Autor:

Bonollo, Michele ; Di Persio, Luca ; Mammi, Luca ; Oliva, Immacolata

Data wydania:

2017

Typ zasobu:

artykuł

Współtwórca:

Korbicz, Józef (1951- ) - red. ; Uciński, Dariusz - red.

Tytuł publikacji grupowej:

AMCS, Volume 27 (2017)

Abstract:

In recent years, the counterparty credit risk measure, namely the default risk in over-the-counter (OTC) derivatives contracts, has received great attention by banking regulators, specifically within the frameworks of Basel II and Basel III. More explicitly, to obtain the related risk figures, one is first obliged to compute intermediate output functionals related to the mark-to-market position at a given time no exceeding a positive and finite time horizon. The latter implies an enormous amount of computational effort is needed, with related highly time consuming procedures to be carried out, turning out into significant costs. To overcome the latter issue, we propose a smart exploitation of the properties of the (local) time spent by the Brownian motion close to a given value.

Wydawca:

Zielona Góra: Uniwersytet Zielonogórski

Identyfikator zasobu:

oai:zbc.uz.zgora.pl:85671

DOI:

10.1515/amcs-2017-0030

Strony:

435-447

Źródło:

AMCS, volume 27, number 2 (2017) ; kliknij tutaj, żeby przejść

Jezyk:

eng

Licencja CC BY 4.0:

kliknij tutaj, żeby przejść

Prawa do dysponowania publikacją:

Biblioteka Uniwersytetu Zielonogórskiego

Temat i słowa kluczowe:

counterparty credit risk exposure at default local times Brownian motion over-the-counter derivatives Basel financial framework

Kolekcje, do których przypisany jest obiekt:

Data ostatniej modyfikacji:

14 lip 2025

Data dodania obiektu:

3 lip 2025

Liczba wyświetleń treści obiektu:

28

Wszystkie dostępne wersje tego obiektu:

https://zbc.uz.zgora.pl/repozytorium/publication/100623

Wyświetl opis w formacie RDF:

RDF

Wyświetl opis w formacie OAI-PMH:

OAI-PMH

Nazwa wydania Data
Estimating the counterparty risk exposure by using the Brownian motion local time 14 lip 2025
×

Cytowanie

Styl cytowania:

Dane kontaktowe

Adres

Biblioteka Uniwersytetu Zielonogórskiego
al. Wojska Polskiego 71
65-762 Zielona Góra

Telefon

(+48) 68 328 21 55

E-Mail

repozytorium@uz.zgora.pl

Odwiedź nas!

Ta strona wykorzystuje pliki 'cookies'. Więcej informacji